Hiện American International đang trong giai đoạn bình phục và đem lại lợi nhuận khổng lồ cho Klarman và những nhà đầu tư liều lĩnh khác
Paul Tudor Jones: Kiếm lời từ những biến động kinh tế lớn. "Tiền đẻ ra tiền", kết luận súc tích nhất được rút ra từ những nhà quản lý quỹ đầu tư hàng đầu tại Mỹ. Đó là lý do tại sao ông làm việc với FuturesTrading Association và tổ chức hoạt động giảng dạy để giúp các nhà đầu tư đơn lẻ làm ăn như những tay chuyên nghiệp.
Warren Buffett Được mệnh danh là "nhà tiên tri đến từ Ohama", Warren Buffett là nguồn cảm hứng viết của nhiều nhà phân tách bởi thành tích kinh doanh huy hoàng.
Ray Dalio: Tắt béng ti vi, gạt bỏ lời khuyên của chuyên gia, đeo đuổi cách nghĩ riêng về biến động thế giới và kinh tế toàn cầu, sau đó hình thành chọn lựa đầu tư riêng cho mình.
Hơn một nửa danh mục đầu tư của công ty ông hiện vẫn dành cho Wells Farrgo, Coca-Cola, IBM và American Express. Đặc điểm chung của các công ty này là: dòng tiền hàng năm rất vững. Ông chỉ mua những công ty ít có khả năng rớt giá cho dù giả thiết đầu tư ban đầu của ông là sai đi chăng nữa. Hiện tại, giống như nhiều tỉ phú quỹ đầu tư khác, Jones được biết đến qua các hoạt động từ thiện, đặc biệt là giáo dục.
Bên cạnh đó, nhiều nhà tỉ phú quỹ đầu tư khác vẫn kiếm tiền theo cách cũ: chọn lọc cổ phiếu khôn ngoan
Ví dụ tiêu biểu thứ nhất: do hậu quả của vụ tràn dầu tại Vịnh Mexico, công ty năng lượng BP bị chỉ trích thậm tệ.
Dalio thành công vì luôn đi theo những ý kiến riêng về các lực lượng kinh tế vĩ mô thúc đẩy thị trường cổ phiếu, trái khoán và hàng hóa để rồi kiêng những cơ hội đầu tư ăn khớp với kết luận của mình.
Klarman là một trong những người trước nhất nhìn ra rằng BP có đủ khả năng vượt qua cơn bão kiện cáo và quay trở lại với nền tảng tài chính chắc chắn. Mỗi khi có dịp kiếm tiền, Jones sẽ thực hành ý tưởng luôn chỉ trong vài ngày, vài tuần hoặc vài tháng và vững chắc không phải vài năm như Warren Buffett.
Những ai tham dự vào cuộc chơi đầu tư đều có thể học hỏi ít nhiều từ những huyền thoại này và kiên cố sẽ không uổng công khi khám phá bí ẩn đằng sau thành công của các tỉ phú như T. Seth Klarman: lựa chọn cổ phiếu khôn ngoan và "lì".
Tập kết vào những công ty có dòng tiền tạo ra hàng năm thật vững và không có nguy cơ lỗi thời về công nghệ. Tiêu biểu là các công ty bảo hiểm, đó là lý do tại sao trong những năm đầu sự nghiệp hầu như ông chỉ mua cổ phiếu của các công ty này. Chẳng phải tại tính nết nhà tỉ phú này khép kín mà là do Dalio muốn mình cùng đội phân tích định hướng rõ nét được thiên hướng đám đông tác động lên toàn phố Wall.
Ray Dalio Quỹ đầu cơ Bridgewater Associates của Dalio hẳn nghe lạ tai hơn so với Berkshire Hathaway của Warren Buffett.
Và hơn hết, ông thích kiếm tiền bao nhiêu thì ghét bị mất tiền bấy nhiêu
1. 4. Ngày nay, Buffett còn đầu cơ trên những lĩnh vực đa dạng hơn, như cổ phiếu của Direc TV hay công ty điều hành dịch vụ khám chữa DaVita HealthCare. Paul Tudor Jones Khác với ba nhà đầu tư vĩ đại trên, Paul Tudor Jones lại là một huyền thoại chuộng buôn bán hơn là đầu tư. Nhiều nhà đầu tư còn sai lầm khi cho rằng BP sẽ phải chấm dứt làm ăn vì phải đối mặt với vô thiên lủng vụ kiện.
Nhưng Dalio thích thế! Cho dù quỹ đầu tư của ông quản lý những 120 tỷ USD tài sản, được xếp vào hạng lớn nhất hành tinh, Dalio vẫn cố tình để hồ sơ của mình khá "chìm" trên phố Wall. Để ý đến những nhịp khác như hiệp đồng quyền chọn. Những điều trên nghe có vẻ hơi "quá tải" so với một nhà đầu tư cá nhân chủ nghĩa nhưng những ý tưởng cơ bản của Dalio cũng có thể giúp ích ít nhiều : tắt béng ti vi, gạt bỏ lời khuyên của chuyên gia, đeo đuổi cách nghĩ riêng về biến động thế giới và kinh tế toàn cầu, sau đó hình thành chọn lựa đầu tư riêng cho mình.
Chỉ mua những công ty ít có khả năng rớt giá cho dù giả thiết đầu tư ban sơ là sai. Ví dụ thứ hai, Klarman tích cực mua cổ phiếu của công ty bảo hiểm American International ngay sau khi công ty được chứng minh sẽ thoát khỏi bờ vực vỡ nợ. Nếu thương vụ không đi đến đâu, ông sẽ cắt lỗ thẳng cánh
2. Các nhà đầu tư truyền thống có thể học hỏi phần nào từ các "ngón nghề" của họ. Dù đã mua từ nhiều năm về trước nhưng đến nay hiếm thấy Buffett bán đi bất cứ cổ phiếu nào. Carl Icahn, chuyên gia thôn tính các công ty (corporate raider) là một tiêu biểu. Klarman thường nhắc đến một khái niệm ít ai nghĩ tới : "biên lỗi" (margin of error). Thời kì nắm giữ cổ phiếu của Buffett là bao lâu? Câu đáp là "mãi mãi".
Hay như George Soros, kiếm được 1 tỉ bảng Anh chỉ sau một đêm năm 1992 nhờ tiên lượng như thần việc đồng bảng Anh sắp sửa mất giá.
Chiến lược của Buffett đơn giản đến bất ngờ: hội tụ vào những công ty có dòng tiền tạo ra hàng năm thật vững vàng và không có nguy cơ lỗi thời về công nghệ.
Cũng như nhiều nhà buôn khác, Jones thường kiếm lời từ những biến động kinh tế lớn , có thể là một vắng kinh tế gây rúng động hay một tẹo thay đổi trong chính sách của FED.
Ông mua một loạt công ty rồi "chọc ngoáy" sao cho doanh nghiệp bức phải bán tài sản hoặc mua lại một lượng cổ phiếu lớn thì thôi. Ngay cả trong thời kì "sóng yên biển lặng", Jones vẫn sẽ quan sát chặt chịa mọi vị thế mua bán mình đang có
Thùy An Theo Trí Thức Trẻ/BusinessInsider. Kiên cố Buffett không phải nhà đầu tư duy nhất thích dùng ngón "cổ phiếu bất tận". Nhờ ông mà chỉ số S&P 500 lên điểm trong 24 trên 30 năm vừa qua và lợi nhuận hàng năm trung bình cũng tăng 18% trong suốt thời gian đó. Buffett hay đi theo những ý tưởng đầu tư khôn ngoan nhất trong thời gian dài, trở thành nhà đầu tư mua và nắm giữ (buy-and-hold) chính hiệu.
Mỗi nhà quản lý đều đeo đuổi một con đường khác nhau, hãy kết hợp hài hòa những đặc điểm tuyệt nhất của họ để tăng cơ hội thành công cho mình. Jones còn tin rằng những nhà đầu tư thông thường hay mắc sai lầm khi chỉ giao hội vào cổ phiếu mà bỏ quên những dịp khác như hiệp đồng quyền chọn.
Nội dung trổi: Warren Buffett: Nắm giữ cổ phiếu bất tận. 3. Elliott Gue, biên tập viên báo Street Authority tin cậy chiến thuật này đến mức anh đã bỏ sáu tháng và 1,3 tỉ USD để nghiên cứu, đi tìm 10 cổ phiếu buy-and-hold đáng đầu tư nhất.
Thích "một mình một kiểu", Klarman hay lóng những công ty mà không nhà đầu tư nào thèm để mắt. Boone Pickens, David Tepper, Carl Icahn, Leon Cooperman và William Ackman. Năm nào cũng vậy, phải đến một nửa danh mục đầu tư của ông là tiền mặt dự trữ. Klarman sẵn sàng đợi hàng năm để thời cơ kinh doanh hoàn hảo xuất hiện.
Nhiều người trong số họ giàu lên nhờ đặt hàng chục triệu tiền đô vào bất cứ cuộc chơi đầu tư nào có tiềm năng ăn lãi lên tới 50% hoặc thậm chí 100%.
Không có nhận xét nào:
Đăng nhận xét